Arkema finalise l’acquisition de l’activité performance adhesives d’Ashland

Doté d’une large gamme de technologies clés avec des marques reconnues, Ashland Performance Adhesives est un acteur majeur des adhésifs sensibles à la pression, en particulier dans les films décoratifs, de protection et de signalisation pour l’automobile et le bâtiment. Il détient également des positions de leader dans les adhésifs structuraux, et propose une gamme étendue d’adhésifs pour l’emballage flexible.

Cette activité, qui emploie environ 330 personnes et exploite 6 unités de production principalement en Amérique du Nord, réalise un chiffre d’affaires estimé à environ 360 millions de dollars US en 2021 ⁽¹⁾ et une marge d’EBITDA supérieure à 25 % ⁽¹⁾. Elle offre d’excellentes complémentarités commerciales, technologiques et géographiques avec Bostik, lui permettant d’élargir son offre de solutions et de se positionner en acteur majeur des adhésifs de haute performance pour l’industrie.

Cette opération est réalisée sur la base d’une valeur d’entreprise de 1 650 millions de dollars US, soit 8,7x l’EBITDA en 2026 après prise en compte de la croissance attendue durant les prochaines années et des synergies évaluées à 12,5 % du chiffre d’affaires. Étape-clé dans son ambition long terme de forte croissance, cette acquisition permet à Bostik de viser désormais une marge d’EBITDA supérieure à 17 % en 2024.

^{(1) Incluant les ajustements pro forma}